Sebi Proposes Changes to Derivative Settlement Prices

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Markets regulator Sebi has proposed changes to how settlement prices for index and single-stock derivatives are determined on expiry days. This follows complaints about the use of the closing auction session (CAS) price for derivative contract settlements. Sebi is considering options like 'Blended VWAP' or continuing the existing CTS VWAP method. The regulator also plans to discontinue the Indicative Index Value (IIV) display while continuing with the Indicative Equilibrium Price (IEP).

सेबी ने डेरिवेटिव सेटलमेंट कीमतों में बदलाव का प्रस्ताव दिया

सेबी ने एक्सपायरी वाले दिन इंडेक्स और सिंगल-स्टॉक डेरिवेटिव्स के सेटलमेंट प्राइस तय करने के तरीके में बदलाव का प्रस्ताव दिया है। यह डेरिवेटिव कॉन्ट्रैक्ट सेटलमेंट के लिए क्लोजिंग ऑक्शन सेशन (CAS) की कीमत के इस्तेमाल को लेकर आई शिकायतों के बाद हुआ है। सेबी 'ब्लेंडेड VWAP' या मौजूदा CTS VWAP तरीके को जारी रखने जैसे विकल्पों पर विचार कर रहा है। सेबी इंडिकेटिव इंडेक्स वैल्यू (IIV) का डिस्प्ले बंद करने की भी योजना बना रहा है, लेकिन इंडिकेटिव इक्विलिब्रियम प्राइस (IEP) जारी रहेगा।